合实际、更为准确的预估,进而为企业管理层进行过关/淘汰决策提供更为准确的数据。该方法还有一个额外的作用,就是不断地强调项目团队的责任。在产品上市后的评估中,将会把项目的最终成果与项目团队最初的预测进行比较。
使用适合的财务方法
大多数财经专业人士都认为NPV(净现值,Net Present Value)是制定资本预算的正确方法,因此也非常适合进行过关/淘汰决策。NPV认为资金具有时间价值的属性。NPV会逐渐调低未来或远期利润的预估。此外,NPV来自于对现金流的计算,因此该方法可以避免会计方法中一些回避不掉的本质问题。但是,在使用NPV方法时也要对以下几点格外关注。
首先,有些小项目或者周期很短的项目,不值得进行包括NPV在内的全面财务分析。对于这些小项目,例如销售需求,可以使用较为简单的财务指标(例如销售成本比率)或十分简单的记分卡等方法进行决策。
对于不确定或有风险的新产品项目,可以考虑使用根据可能性做出调整的NPV。例如,基于决策树分析的预期商业价值(Expected Commercial Value )方法和蒙特卡罗模拟(Monte Carlo simulation)。这两种方法都可以充分考虑潜在风险、不确定性,或某种可能性等因素,从而得出较为准确的数据。
建立投资组合定期评审制度
建立关卡流程是一个好的开始,但也只是万里长征第一步。在关卡处评审项目时,每次评审都是针对单个项目孤立进行的,并没有与其他项目进行横向比较,也没有考虑现有资源对项目的局限性。在关卡处很容易对每个项目都开绿灯,却导致千军万马过独木桥的乱局。
要想破解这个局面,需要建立项目组合评审制度,与关卡处的评审一起发挥作用。项目组合评审的关注点是所有的项目组合,目的是确保企业对应当放行的某些项目做出过关决策,保持组合中各项目所占比例和均衡,排定项目优先级,并确保企业有足够的资源来执行这些被放行的项目。通常每年要组织四次项目组合评审。
在典型的项目组合评审中,一开始所有的项目都要接受评估。许多公司在评审开始时先将所有的项目分门别类。然后找到各类别中“必须执行”的项目,并重点标识。这些必须执行的项目包括对公司有战略意义的项目、接近完成的而且仍然优质的项目,或者可以满足重要客户需求的项目。这些“必须执行”的项目可以免于评审,并被授予最高优先级,同时项目所需资源得到保证。
接下来对各类别剩余项目在同一类别中(而非跨类别)排定优先级次序,避免不同类别项目之间的比较。排定优先级时,使用适合于本类别项目的评价标准,同时使用多个评价标准。每个类别中的项目都要排好次序,直到资源用尽为止。
最后,确保项目间的均衡。也就是按照相关维度评估一下各项目所获资源的比例。这些维度包括市场、项目类型、业务领域、风险级别。可以利用饼图和泡泡图展示出资源分配状况。
正确选择项目组合对NPD生产力最大化至关重要,因此接下来您要做的就是按照上述指导方针制定贵公司的组合管理体系,尝试着使用该体系,要求各关卡的评审人接受并认真执行该体系,最后就是长期不懈坚持使用该体系。虽然没有完美的投资组合或项目选择工具,但大多数的工具都能有不错的效果。